Аналитика цен на урожай к 12 июля
Аналитика цен на урожай к 12 июля
Снижение урожайности поможет ценам
Новости о снижении урожайности пшеницы в России могут оказать поддержку как мировым, так и внутренним ценам на культуру. Ячмень на старте нового сезона традиционно пользуется спросом импортеров, а на котировки кукурузы может оказать влияние засушливая погода. На рынке подсолнечника сложилась ситуация, когда маржинальность переработчиков не позволяет закупать сырье по тем уровням, которые предлагают фермеры. В то же время за высокопротеиновую сою заводы готовы платить с надбавкой.
Пшеница
Мировой рынок
Факторы, ведущие к росту цен:
Снижение прогнозов урожая пшеницы и ячменя во Франции
Резкое снижение урожайности пшеницы в России за неделю.
Факторы, ведущие к снижению цен:
Хорошее состояние посевов и опережающие темпы уборочной кампании пшеницы в США.
Хорошее и отличное состояние посевов в Казахстане, потенциально возможно повторения рекорда 2011 года – 22-23 млн тонн.
Перспективы рекордного урожая пшеницы и ячменя в Испании снизят импортный спрос, в том числе на украинское зерно.
Российский рынок
Факторы, ведущие к росту цен:
После уборки 21% посевных площадей под пшеницей наблюдается существенное снижение урожайности культуры.
Факторы, ведущие к снижению цен:
На Юге после уборки 30% площадей урожайность выше прошлогодней на 10%
Минимальные темпы экспортных отгрузок с 2021 года будут оказывать давление на рынок на фоне растущего предложения зерновых нового урожая.
Резюме:
Снижение цен на экспортном базисе в начале июля идет в соответствии с динамикой мировых котировок, которые на данном этапе не находят поддержки. Преобладание предложения над спросом в данный период сезона закономерно давит на цены. Кроме того, российский рынок вынужден работать без ключевого направления — Турции.
С учетом стабилизирующегося курса доллара и пошлины близ текущих уровней, вероятнее всего, экспортеры могут еще снизить цены на фоне поступления новых объемов урожая. В то же время новости о падении урожайности пшеницы в России могут оказать поддержку мировым ценам, что повысит уровень FOB в перспективе ближайшей недели.
Ячмень
Мировой рынок
Факторы, ведущие к росту цен:
Снижение прогнозов урожая пшеницы и ячменя во Франции.
Резкое снижение урожайности ячменя в РФ за неделю.
Факторы, ведущие к снижению цен:
Перспективы рекордного урожая пшеницы и ячменя в Испании снизят импортный спрос, в том числе на украинское зерно.
Российский рынок
Факторы, ведущие к росту цен:
Значимых факторов не отмечено.
Факторы, ведущие к снижению цен:
Резкое снижение урожайности ячменя после уборки порядка 13% посевных площадей.
Невысокая экспортная активность.
Резюме:
Цены на ячмень возросли на отчетной неделе, выравниваясь относительно экспортного паритета. На старте сезона традиционно спрос на эту культуру более высокий, что мотивирует экспортеров привлекать дополнительные объемы. С учетом цен на внутреннем рынке приходится повышать и закупочные прайсы в портах. Ближайшие две недели цены будут сохраняться в текущем диапазоне с потенциалом к повышению.
Кукуруза
Мировой рынок
Факторы, ведущие к росту цен:
Значимых факторов не отмечено.
Факторы, ведущие к снижению цен:
Ожидания «медвежьего» отчета Минсельхоза США (USDA), в котором будет рост прогнозов урожая и запасов в США.
Опережение прошлогодних темпов и скорое завершение уборки кукурузы второго урожая в Бразилии.
Российский рынок
Факторы, ведущие к росту цен:
Высокие температуры и минимальное количество осадков в ключевых производственных зонах Юга и Центра могут негативно сказаться на потенциале урожая пропашных культур.
Факторы, ведущие к снижению цен:
Значимых факторов не отмечено.
Резюме:
Цены на кукурузу в портах РФ отражают ситуативные всплески спроса, нежели реальный рынок. Текущие цены заметно выше расчетного паритетного уровня, поэтому в перспективе ожидается откат в сторону 14500 рублей за тонну без НДС. Мировой рынок достаточно насыщен кукурузой из Южной Америки, а впереди — крупные урожаи в США и Украине.
Подсолнечник
Мировой рынок
Факторы, ведущие к росту цен:
Значимых факторов не отмечено.
Факторы, ведущие к снижению цен:
Возможное увеличение урожая украинского подсолнечника в сезоне 2024/25 до 13 млн тонн (12,8 млн тонн в сезоне 2023/24).
Падение спроса со стороны Индии на фоне снижения конкурентоспособности цен на подсолнечное масло.
Российский рынок
Факторы, ведущие к росту цен:
Высокие температуры и минимальное количество осадков в ключевых производственных зонах Юга и Центра могут негативно сказаться на потенциале урожая пропашных культур.
Факторы, ведущие к снижению цен:
Рост предложения рапса нового урожая в Южном и Центральном федеральных округах будет сдерживать потенциальный рост цен на другие масличные культуры.
Экономика переработчиков на текущий момент не позволяет закупать сырье по уровням предложения со стороны аграриев, поэтому ликвидность на рынке минимальная.
Резюме:
Ликвидность подсолнечника на внутреннем рынке практически отсутствует, поскольку большинство переработчиков имеют достаточный запас сырья для завершения сезона и ухода на планово-предупредительные работы в перспективе 2-3 недель. Вследствие этого они отказываются закупать сырье по ценам предложения фермеров и держат прайсы в диапазонах прошлых недель, а порой и снижают их.
Сделки заключаются лишь в отдельных случаях, когда аграриям необходимо срочно реализовать продукцию и они готовы идти на уступки в цене. При этом, несмотря на относительно неплохие виды на новый урожай и приближение старта уборочной кампании подсолнечника, особое внимание сельхозпредприятий и переработчиков сейчас сконцентрировано на погоде, которая может серьезно повлиять на рынок. Жара в большей части центральных и южных регионов страны сохраняется, в то время как отсутствие осадков в июле может навредить посевам масличной культуры и негативно повлиять на ее урожайность.
Соя
Мировой рынок
Факторы, ведущие к росту цен:
Бразильское сельскохозяйственное агентство Conab снизило оценку урожая сои в стране в 2023/24 МГ до 147,3 млн тонн (154,6 млн тонн в сезоне 2022/23).
Факторы, ведущие к снижению цен:
Ожидания «медвежьего» отчета Минсельхоза США (USDA) – рост прогнозов урожая и запасов сои в США.
Посевы сои в США в хорошем и отличном состоянии находятся на самом высоком уровне за последние несколько лет – 68%, что на 17% выше, чем на аналогичный период 2023 года.
Российский рынок
Факторы, ведущие к росту цен:
Высокие температуры и минимальное количество осадков в ключевых производственных зонах Юга и Центра могут негативно сказаться на потенциале урожая пропашных культур.
Факторы, ведущие к снижению цен:
Рост предложения рапса нового урожая в Южном и Центральном федеральных округах будет сдерживать потенциальный рост цен на другие масличные культуры.
Резюме:
К концу сезона российский рынок сои остается малоактивным, в сегменте высокопротеиновой сои заключаются единичные сделки. Бобы с высоким протеином в южных регионах РФ по-прежнему готовы закупать примерно по 48000 рублей за тонну с НДС (CPT), однако отдельные крупные игроки сообщают о возможности контрактовать масличную культуру и по более привлекательной для производителей стоимости (+1-2 тыс. рублей), что не позволяет рынку перейти к понижению. В то же время рост предложения рапса оказывает давление как на рынок сои, так и подсолнечника, позволяя заводам переключаться на переработку рапса.
Новости о снижении урожайности пшеницы в России могут оказать поддержку как мировым, так и внутренним ценам на культуру. Ячмень на старте нового сезона традиционно пользуется спросом импортеров, а на котировки кукурузы может оказать влияние засушливая погода. На рынке подсолнечника сложилась ситуация, когда маржинальность переработчиков не позволяет закупать сырье по тем уровням, которые предлагают фермеры. В то же время за высокопротеиновую сою заводы готовы платить с надбавкой.
Пшеница
Мировой рынок
Факторы, ведущие к росту цен:
Снижение прогнозов урожая пшеницы и ячменя во Франции
Резкое снижение урожайности пшеницы в России за неделю.
Факторы, ведущие к снижению цен:
Хорошее состояние посевов и опережающие темпы уборочной кампании пшеницы в США.
Хорошее и отличное состояние посевов в Казахстане, потенциально возможно повторения рекорда 2011 года – 22-23 млн тонн.
Перспективы рекордного урожая пшеницы и ячменя в Испании снизят импортный спрос, в том числе на украинское зерно.
Российский рынок
Факторы, ведущие к росту цен:
После уборки 21% посевных площадей под пшеницей наблюдается существенное снижение урожайности культуры.
Факторы, ведущие к снижению цен:
На Юге после уборки 30% площадей урожайность выше прошлогодней на 10%
Минимальные темпы экспортных отгрузок с 2021 года будут оказывать давление на рынок на фоне растущего предложения зерновых нового урожая.
Резюме:
Снижение цен на экспортном базисе в начале июля идет в соответствии с динамикой мировых котировок, которые на данном этапе не находят поддержки. Преобладание предложения над спросом в данный период сезона закономерно давит на цены. Кроме того, российский рынок вынужден работать без ключевого направления — Турции.
С учетом стабилизирующегося курса доллара и пошлины близ текущих уровней, вероятнее всего, экспортеры могут еще снизить цены на фоне поступления новых объемов урожая. В то же время новости о падении урожайности пшеницы в России могут оказать поддержку мировым ценам, что повысит уровень FOB в перспективе ближайшей недели.
Ячмень
Мировой рынок
Факторы, ведущие к росту цен:
Снижение прогнозов урожая пшеницы и ячменя во Франции.
Резкое снижение урожайности ячменя в РФ за неделю.
Факторы, ведущие к снижению цен:
Перспективы рекордного урожая пшеницы и ячменя в Испании снизят импортный спрос, в том числе на украинское зерно.
Российский рынок
Факторы, ведущие к росту цен:
Значимых факторов не отмечено.
Факторы, ведущие к снижению цен:
Резкое снижение урожайности ячменя после уборки порядка 13% посевных площадей.
Невысокая экспортная активность.
Резюме:
Цены на ячмень возросли на отчетной неделе, выравниваясь относительно экспортного паритета. На старте сезона традиционно спрос на эту культуру более высокий, что мотивирует экспортеров привлекать дополнительные объемы. С учетом цен на внутреннем рынке приходится повышать и закупочные прайсы в портах. Ближайшие две недели цены будут сохраняться в текущем диапазоне с потенциалом к повышению.
Кукуруза
Мировой рынок
Факторы, ведущие к росту цен:
Значимых факторов не отмечено.
Факторы, ведущие к снижению цен:
Ожидания «медвежьего» отчета Минсельхоза США (USDA), в котором будет рост прогнозов урожая и запасов в США.
Опережение прошлогодних темпов и скорое завершение уборки кукурузы второго урожая в Бразилии.
Российский рынок
Факторы, ведущие к росту цен:
Высокие температуры и минимальное количество осадков в ключевых производственных зонах Юга и Центра могут негативно сказаться на потенциале урожая пропашных культур.
Факторы, ведущие к снижению цен:
Значимых факторов не отмечено.
Резюме:
Цены на кукурузу в портах РФ отражают ситуативные всплески спроса, нежели реальный рынок. Текущие цены заметно выше расчетного паритетного уровня, поэтому в перспективе ожидается откат в сторону 14500 рублей за тонну без НДС. Мировой рынок достаточно насыщен кукурузой из Южной Америки, а впереди — крупные урожаи в США и Украине.
Подсолнечник
Мировой рынок
Факторы, ведущие к росту цен:
Значимых факторов не отмечено.
Факторы, ведущие к снижению цен:
Возможное увеличение урожая украинского подсолнечника в сезоне 2024/25 до 13 млн тонн (12,8 млн тонн в сезоне 2023/24).
Падение спроса со стороны Индии на фоне снижения конкурентоспособности цен на подсолнечное масло.
Российский рынок
Факторы, ведущие к росту цен:
Высокие температуры и минимальное количество осадков в ключевых производственных зонах Юга и Центра могут негативно сказаться на потенциале урожая пропашных культур.
Факторы, ведущие к снижению цен:
Рост предложения рапса нового урожая в Южном и Центральном федеральных округах будет сдерживать потенциальный рост цен на другие масличные культуры.
Экономика переработчиков на текущий момент не позволяет закупать сырье по уровням предложения со стороны аграриев, поэтому ликвидность на рынке минимальная.
Резюме:
Ликвидность подсолнечника на внутреннем рынке практически отсутствует, поскольку большинство переработчиков имеют достаточный запас сырья для завершения сезона и ухода на планово-предупредительные работы в перспективе 2-3 недель. Вследствие этого они отказываются закупать сырье по ценам предложения фермеров и держат прайсы в диапазонах прошлых недель, а порой и снижают их.
Сделки заключаются лишь в отдельных случаях, когда аграриям необходимо срочно реализовать продукцию и они готовы идти на уступки в цене. При этом, несмотря на относительно неплохие виды на новый урожай и приближение старта уборочной кампании подсолнечника, особое внимание сельхозпредприятий и переработчиков сейчас сконцентрировано на погоде, которая может серьезно повлиять на рынок. Жара в большей части центральных и южных регионов страны сохраняется, в то время как отсутствие осадков в июле может навредить посевам масличной культуры и негативно повлиять на ее урожайность.
Соя
Мировой рынок
Факторы, ведущие к росту цен:
Бразильское сельскохозяйственное агентство Conab снизило оценку урожая сои в стране в 2023/24 МГ до 147,3 млн тонн (154,6 млн тонн в сезоне 2022/23).
Факторы, ведущие к снижению цен:
Ожидания «медвежьего» отчета Минсельхоза США (USDA) – рост прогнозов урожая и запасов сои в США.
Посевы сои в США в хорошем и отличном состоянии находятся на самом высоком уровне за последние несколько лет – 68%, что на 17% выше, чем на аналогичный период 2023 года.
Российский рынок
Факторы, ведущие к росту цен:
Высокие температуры и минимальное количество осадков в ключевых производственных зонах Юга и Центра могут негативно сказаться на потенциале урожая пропашных культур.
Факторы, ведущие к снижению цен:
Рост предложения рапса нового урожая в Южном и Центральном федеральных округах будет сдерживать потенциальный рост цен на другие масличные культуры.
Резюме:
К концу сезона российский рынок сои остается малоактивным, в сегменте высокопротеиновой сои заключаются единичные сделки. Бобы с высоким протеином в южных регионах РФ по-прежнему готовы закупать примерно по 48000 рублей за тонну с НДС (CPT), однако отдельные крупные игроки сообщают о возможности контрактовать масличную культуру и по более привлекательной для производителей стоимости (+1-2 тыс. рублей), что не позволяет рынку перейти к понижению. В то же время рост предложения рапса оказывает давление как на рынок сои, так и подсолнечника, позволяя заводам переключаться на переработку рапса.
Источник: https://поле.рф
